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復華投信推出理財機器人「強勢通」,抓出表現最強勢基金,讓投資人不錯過上升趨勢,同時又利用動態投資組合管理,隨時監控市場趨勢與基金表現,適當汰弱留強。投資難題交給機器人傷腦筋,投資人真的就可以放心享受理財成果嗎?

AI人工智慧應用越來越廣泛了。Tesla自駕車風潮正開展,全球各大車廠都在積極布局搶進,AlphaGo打敗世界棋王,電腦深度學習可以打敗人腦。人工智慧應用在金融上更是百花齊放,目前許多銀行都推出理財機器人,少數基金公司也運用財務工程,推出更Smart的金融產品。

雖然這股FinTech風潮正熱,但投資人對於理財機器人、基金機器人,都不免還有一些疑慮?這些號稱「人工智慧」的金融商品,真的可以幫投資人解決理財難題嗎?真的可以對抗市場波動嗎?

我們來逐一檢查投資人心中疑問,看看復華投信的理財機器人,是否真能成為投資人的理財好助手。

糾結一,機器人只看過去,無法即時反應市場變化?

大多數理財機器人都是運用大數據分析,根據過去歷史經驗模擬,找出最佳配置與動態管理法則。雖然無法百分百預測未來趨勢,但復華強勢通觀測全球市場,24小時監控時時追蹤市場變化,可以更為敏感且即時地對市場機會與風險做出正確回應,遇到市場崩跌時,更可立刻啟動自動轉換的反應機制。

特別的是,復華強勢通還配備了業界獨創的「兩兩比較模型」,揚棄傳統只是挑選績效第一名的單純方式,採取較為複雜但可評斷基金動能的作法,即每日監控每一檔基金與其他基金兩兩比較後的得分,避免選到績效暴發戶,著重於挑出有續航力的基金。

糾結二,機器人頻繁進出,投資成本比較高?限時活動

一般投資人若是頻繁地在不同基金間買進、賣出,往往有繳太多手續費、侵蝕投資獲利的現象。但是透過復華強勢通投資基金,就不用擔心交易成本讓獲利減少的問題,一旦合約成立,後續基金內投資組合變化都不再收取手續費,不會因為基金組合再平?變動而增加成本。

糾結三,機器人只不過是另一種組合型基金,大家都差不多?

目前許多基金公司推出平?型基金、組合型基金、類全委基金,主要都是採取投資組合概念,由基金經理人幫投資人做動態管理,減少投資人困難。雖然基本原則相似,實務操作卻差異很大。主要端看動態管理模組如何設計,以及用哪些指標追蹤市場與基金。

雖然許多基金公司都會做回測檢驗,但復華強勢通不但有回測資料,更有實證操作經驗值,從2010年開始,用這個機器人模組來實際管理基金組合,已經有7年經驗,投資人不用擔心當實驗品。況且復華強勢通專挑強勢基金,相較於單純進行投組配置建議的傳統產品,更具有積極追求收益的特性。

糾結四,機器人標準化操作,無法幫個人量身訂做?

理財機器人主要關鍵是投資策略擬定與操作執行,既然是透過大數據研究,找尋最有效率的投資組合,目標是提升效率、降低風險、追求長期相對穩定的報酬率,個人量身訂做並非主要考量。

不過,每個投資人願意承擔的風險與報酬大不相同,還是可以根據不同屬性投資人提供差別化產品。例如:目前復華強勢通就可提供二種不同產品,一個是積極型,一個是積極偏穩健型,讓投資人根據自己風險屬性作彈性選擇。

糾結五,機器人只做多,無法應付空頭市場?

一般共同基金多偏向做多型產品,不管是股票型或債券型、貨幣型基金。不過,隨著市場波動,有時會發生股債齊漲或齊跌現象,即使採取股債、市場分散配置,仍有面臨虧損風險。

機器人除了透過基金投資組合配置,還可以透過動態監控調整,發生重大風險事件時,可以先將資金轉進貨幣型基金。以復華強勢通過去投資組合回測,即使2008年發生金融海嘯當年,積極型投資報酬率虧損14.6%、積極偏穩健型虧損10.3%,與MSCI世界指數當年下跌43.5%相比,其表現相對可控制虧損幅度,而隔年市場反彈,積極型報酬率39.7%,積極穩健型報酬率28.0%,不但可快速收復失土,長期累積下來的投資成果,更能發揮複利的效用。(資料來源:CMoney,復華投信;資料日期:2008/1/1~2009/12/31)

與其自己花時間精神追蹤市場,同時還要克服人性障礙,還不如交給理財機器人代勞,不僅可省時省力,更重要是績效表現。如果,機器人可以幫我們把理財做好,我們就有更多時間與金錢去好好享受生活了。

下面附上一則新聞讓大家了解時事

法國航空(Air France)一架載有520人的空中巴士A380客機,法國時間30日從巴黎飛往洛杉磯途中,由於4具發動機中的一具嚴重受損,緊急轉降加拿大。這起動機起火意外,恐怕讓已經面臨滯銷困境的A380銷售雪上加霜。

A380由歐洲空中巴士(Airbus)集團所研發,首架原型機於2004年中亮相。首架A380客機於2005年1月18日於法國土魯斯廠房舉行出廠典禮,並於4月27日試飛成功。新加坡航空是首個訂購A380的航空公司。2007年10月15日客機交付給新航,在10月25日首次載客從新加坡樟宜機場飛抵澳洲的雪梨國際機場。

A380是航空界首架真正意義上的雙層客機,也就是從頭至尾均為雙層客艙設計。因為內部空間夠大,讓航空公司可以在高端艙等提供更多空間變化與服務,許多航空公司都以打造尊榮飛行體驗來設計規畫頭等艙。2014年阿拉伯聯合大公國的阿提哈德航空(Etihad Airways)接收A380後,以空中旅館為概念,打造航空業界首個「空中豪宅」。

每架A380牌價約4.3億美元,目前共有40多家航空公司訂購逾400架。在亞洲,包括阿聯酋航空、馬來西亞航空、新加坡航空、大韓航空、韓亞航空、阿提哈德航空、中國南方航空、泰航等航空公司訂購;在歐洲,包括法航、荷蘭航空、德國漢莎航空、英航等採購,其中法航是歐洲第一個使用A380的航空公司。阿聯酋航空購買 142 架,占了A380總交付數量的 45%,美國航空公司則是一架都沒買。

2003年時,空中巴士預估未來20年內可賣出1200架A380客機。空中巴士當初開發A380超大型客機,目的就是為了與「空中巨無霸」波音747機型對抗,不料由於4發動機設計較雙發動機設計耗油、經濟效率低,導致A380的銷售不如預期,訂單逐年下滑,自2015年起已連3年沒有獲得訂單。

到目前為止僅A380僅交付193 架,而未交機訂單則只有 126 架,這些未交付訂單可能轉往空中巴士A350、波音777與787等雙發動機客機。事實上,不只是A380,就連波音747也面臨訂單下滑,恐面臨停產局面。

為了挽救生產線,空巴集團將目標轉往中國航空市場。未來5年內,中國的航空公司需要60到100架空巴A380客機。到目前為止,只有中國南方航空訂購5架A380客機。

▲為了拉抬不斷下滑的訂單,空中巴士集團在2017年巴黎航空展上展出A380客機。(圖/達志影像/美聯社)

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